一、项目情况

（一）项目概况。

1.项目背景

长三角地区是我国经济发展最活跃、开放程度最高、创新能力最强的区域之一，长三角一体化发展战略是党中央落实新发展理念、构建现代化综合经济体系、提升国际竞争力的重大布局，在国家现代化建设大局和全方位开放格局中具有举足轻重的战略地位。

常州处于长三角26 个中心城市、4 大中心城市的中间位置，是长三角一体化发展中心区，具有“一点居中、两带联动、十字交叉、米字交汇、左右逢源”的区位优势，辖 5 个市辖区，代管 1 个县级市，即金坛区、武进区、新北区、天宁区、钟楼区、溧阳市。

武进地处长三角地理中心，处于长三角区域内多个都市圈重合区，位于东西沪宁轴线和南北中轴的黄金“十字枢纽”，区位优势突出。 为主动策应长三角一体化发展，谋求城市发展能级提升、进一步增创合作竞争新优 势，常州市委市政府围绕“国际化智造名城，长三角中轴枢纽”城市定位，提出大力实 施“532”发展战略，加快建设长三角交通中轴、创新中轴、产业中轴、生态中轴、文旅 中轴，高标准打造长三角产业科技创新中心、现代物流中心、休闲度假中心，不断提升城乡融合发展示范区、统筹发展和安全示范区建设水平，推动常州奋力走在社会主义现代化前列。  

立足常州实际，围绕重振产业雄风、再创城市辉煌这一历史使命，市委市政府《关于加快新能源之都建设的实施意见》（常发〔2022〕25 号）提出：打造引领长三角、辐射全国、全球有影响力的新能源之都。盐泰锡常宜铁路的建设策应了“交通强国”国家战略，推进长三角城市群区域一体化发展，提高经济聚集度、区域连接性。

同时进一步促进江苏省城镇体系规划建设，实现区域“一带两轴、三圈一极”结构发展，也构筑了江苏省高速铁路网、完善南北向铁路布局、构建便捷过江通道，促进胶东、苏北、苏中与苏南、浙北地区融合发展，打通新长铁路过江瓶颈，提高运输质量，盘活铁路资产。铁路全线共设车站 11 座（含既有及预留站），其中武进南站（原为前黄站，现已更名为武进南站）是盐宜铁路的新建中间站。站址位于常州市前黄镇南侧，距常州市区25km，前黄镇 2km。本次武进南站枢纽工程的建设可在近期满足常州市南北向的对外交通需求，远期则强化常州市对外交通的多样性及丰富程度，是常州市打造为苏南地区重要交通枢纽的组成部分。

2.主要内容

项目名称：盐泰锡常宜铁路武进南站枢纽工程

项目性质：新建

建设单位：常州市武进区公路事业发展中心

建设地点：武进区前黄镇

建设内容：

项目建设内容包括站前广场、公交、出租车、网约车及社会停车场、综合功能用房、集疏运通道以及附属配套设施等，规划用地约39 万平方米。站前广场修建包含站前集散广场绿化、铺装工程，规划约 7300 平方米。枢纽综合楼包含综合功能用房及其相关配套的建设，规划约 4000 平方米。枢纽车场工程包括社会停车场约 11000 平方米、公交回车场约 8000 平方米、出租车及非机动车停车场约 6200 平方米。枢纽集疏运通道包含枢纽内部交通及对外综合交通衔接工程，共计约 8.4km。其他附属工程包含客运枢纽给排水及消防工程、广场照明工程、电话及监控系统工程、广场景观小品、LED 显示屏、广告牌、停车场充电、变电所等。

本项目采用分期建设，其中一期工程建设集疏运通道，全长约5.0km，一般段红线宽度 36 米；二期工程实施武进南站枢纽主体工程及其配套附属设施。 投资估算：本项目总投资估算约177801 万元。其中:工程费用为 100157 万元，土地使 用及拆迁补偿费用为 54960 万元，工程建设其他费用 8003 万元，预备费为 14681 万元。用地规模：项目总用地面积约 39 万平方米。建设期限：2024 年-2029 年。

3.实施方式

前寨路（常武路-湖滨路）工程位于武进高新区，东起规划武进南站枢纽，向西上跨永安河后顺接现状老路，沿老路布线后止于湖滨路。路线全长4.95公里，采用一级公路标准。全线设跨河桥梁5座（其中中桥3座，小桥2座），新建涵洞10道。目前主体工程施工、监理招标已完成。已完成投资22005万元，目前尚未开工。

本项目作为铁路站枢纽工程，承担铁路客货运交通的集散功能，铁路交通量是本项目主要背景交通。根据盐泰锡常宜铁路预测交通量，武进南站高峰小时旅客发送量342 人，高峰小时最高聚集人数 500 人。

4.资金投入

盐泰锡常宜铁路武进南站枢纽工程专项债额度总计50000万元，其中10000万元已于2025年12月3日拨付至常州市武进区公路事业发展中心项目专户（以下简称“专户”），其余40000万元于2026年3月13日拨付至专户。截至2025年12月31日，专户账面累计到位金额10000万元，均为专项债资金。

5.使用情况

截至2025年12月31日，专户账面累计支出7628.77万元，账面结余2371.22万元，资金支出率76.29%。支出汇总详见下表：

表1：盐泰锡常宜铁路武进南站枢纽工程支出汇总表

单位：万元

（二）绩效目标

1.项目总体目标

随着本项目的建设及运营，将为武进区带来良好的社会经济效益，具体表现在如下几个方面：

（1）配合规划武进南站，能使武进区交通出行更加合理，改善武进区发展的面貌，为城市提供良好的绿色环境，能进一步扩大对外交往，有利于当地经济的内引外联，吸引外资和引进外地投资。

（2）加强了城乡联系，对武进区的乡镇经济和商品流通的发展将会起重要的促进作用。

（3）可保证武进区总体规划战略的形成和功能的发挥，利用武进高新区产业发展优势，推动生态新城的发展。

（4）为富余劳动力的劳务输出提供便利，也为城镇就业提供了机会；同时也有利于加强对规划武进南站枢纽的集中管理，确保有序安全，保证武进南站出行交通功能的发挥。

（5）展示了武进区社会经济发展的面貌，有利于改善武进区的城市形象。

2.阶段性目标

按照项目申报内容、可行性研究报告及项目实施方案，完成债券资金支付进度要求，确保项目按序时进度保质保量完成。阶段性绩效目标主要内容见下表：

表1：盐泰锡常宜铁路武进南站枢纽工程阶段性绩效目标

二、评价情况

（一）项目特点分析

专项债券项目绩效管理既要遵循一般项目绩效管理的基本原则，又要立足项目特点，本次评价重点关注以下几个方面：

1. 偿债能力。本项目部分投资额需通过申请专项债券解决，因此需要进行偿债能力分析，主要分析综合偿债备付率指标。偿债备付率是指在借款偿还期内，计算可用于还本付息的资金与应还本付息金额的比值，即偿债备付率=可用于还本付息的资金/应还本付息金额，它表示可用于计算还本付息的资金偿还借款本息的保障程度。

2. 财务可持续能力分析，主要通过考察项目计算期内的投资、融资和经营活动所产生的各项现金流入和流出，计算净现金流量和累计盈余资金，分析项目是否有足够的净现金流量维持正常运营，以实现财务可持续性。财务可持续性应首先体现在有足够大的经营活动净现金流量，其次各年累计盈余资金不应出现负值。

本项目经营期各年收入均大于债券利息，可保证偿还每年利息，有一定的净现金流量维持正常运行，能实现财务的可持续性。

（二）评价思路方法

1.评价思路

与一般预算支出项目的绩效评价不同，对专项债券资金项目需要立足项目的全生命周期进行绩效评价，因此，指标设计将按照专项债券项目全生命周期分阶段设置进行评价。

（1）关注决策立项情况。通过设立立项依据充分性、立项程序规范性、绩效目标合理性、绩效指标明确性以及额度申报科学性指标，考察项目立项依据充分性，以及目标设定、资金落实及额度申报科学性等事项。

（2）关注组织管理情况。一是通过设置资金到位率、预算执行率、资金使用合规性以及债券偿债执行率指标，关注债券利息偿还计划执行情况、债券资金按规定用途使用情况、资金拨付和支出进度与项目建设进度匹配情况等。二是通过设置管理制度健全性、制度执行有效性、政府采购规范度、合同执行规范性以及项目监管及落实整改情况指标，关注项目单位制度建立及执行情况，政府采购制度执行情况，项目监管及整改情况等。

（3）关注产出情况。通过设置项目内容执行情况、工程设计主要标准执行情况、信息披露规范性以及项目完成进度等指标，重点关注项目建设进度、建设质量是否与计划一致，是否按照《关于进一步做好地方政府债券发行工作的意见》（财库〔2020〕36 号）等文件要求及时披露相关信息。披露时间要求：地方财政部门应当在每月20日前披露本地区下月地方债发行计划；披露内容要求：地方财政部门应充分披露对应项目详细情况、项目收益和融资平衡方案、第三方评估意见等；信用评级：信用评级机构应当规范开展地方债信用评级，不断完善信用评级指标体系，并对外披露。

（4）关注项目效益情况。通过设置绿色建筑应用、地方政府债券配套政策建设水平以及地方政府债务的负债（杠杆）率指标，重点关注项目智能、绿色建筑、环境保护、海绵城市等专项设计应用情况、在项目设计和实施过程中，BIM（建筑信息模型）技术应用情况等。

2.评价原则和方法

本次绩效评价秉承科学公正、统筹兼顾、激励约束、公开透明等原则，按照决策、过程、产出和效益的绩效评价逻辑框架，突出问题导向。采用比较法、因素分析法进行科学合理的绩效评价，力争全面完整地反映专项债券资金成效，并总结得失，为地方政府专项债的发行与管理、提升专项债资金使用效益提供科学合理的参考意见；指标设计上定性与定量相结合，优先定量。

3.评价依据

（1）财政部《关于做好地方政府债券发行工作的意见》（财库〔2019〕23号）；

（2）财政部《关于进一步做好地方政府债券发行工作的意见》（财库〔2020〕36号）；

（3）财政部关于印发《地方政府债券发行管理办法》的通知（财库〔2020〕43号）；

（4）财政部《关于加快地方政府专项债券发行使用有关工作的通知》（财预〔2020〕94号）；

（5）《关于转发财政部地方政府债务信息公开办法（试行）的通知》（苏财债〔2019〕8号）；

（6）《关于加快地方政府专项债券发行使用有关工作的通知》（苏财债〔2020〕67号）；

（7）《关于做好2026年第二批新增专项债券发行准备工作的通知》（苏财债〔2026〕20号）；

（8）项目实施主体提供的项目可行性研究报告、项目批复、收入成本测算资料、政府会议纪要等。

4.评价指标体系

对照相关文件关于地方政府专项债券资金管理要求，结合盐泰锡常宜铁路武进南站枢纽工程实际情况，项目组对城镇专项债发行、管理使用、项目实施等情况进行全面评价，并据此制订了相对完整的专项债券绩效评价指标体系。围绕融资与项目收益平衡、债券支持项目投入与产出、偿债能力等三个重点，贯穿债券资金债券发行、管理使用、项目实施等环节，从项目过程、产出、效益、满意度等4个维度设计评价指标，详见附件《江苏省政府专项债券项目资金绩效年度自评价情况表》。

（三）评价工作情况

1.前期准备阶段

本阶段的主要工作内容包括，组建绩效评价工作组，采用文献索引、听取项目单位情况介绍、检查相关资料、实地查看项目实施情况等方式对项目进行深入调研，了解项目背景、政策依据、基本概况、投入、实施管理、产出、效果等方面的信息，形成绩效评价总体思路，并确定绩效评价的基本方法。同时，项目组根据调研结果梳理了项目绩效目标。

2.组织实施阶段

（1）研发指标体系

项目组人员调研后，初步设计绩效评价指标体系、访谈提纲等。从项目过程、产出、效益和满意度等4个方面研发设计绩效评价指标体系。

（2）现场数据采集

数据采集单位主要包括区财政局、常州市武进区公路事业发展中心及各乡镇建设单位，采集的数据涵盖专项债券的发行、管理情况，债务资金拨付、到位、支出情况、盐泰锡常宜铁路武进南站枢纽工程项目完成情况等。采集方式包括核查账务、合同等资料，掌握资金拨付和使用情况、实地查看项目实施情况等方式，了解项目建设进度及存在的问题。

3.综合评价阶段

根据现场核查情况，依据制定的评价标准进行了评价指标打分，以定量和定性相结合的评价方法，撰写专项债券绩效评价报告初稿，充分征求相关单位意见后，最后出具绩效自评价报告正式稿并予以公示。

（四）绩效评价结论

依据确定的绩效评价指标体系、评价标准和评分规则，采集和确认评价基础数据，采用分类评价方式，从过程、产出、效益、满意度等方面进行综合评价和量化打分。经评价，2025年度盐泰锡常宜铁路武进南站枢纽工程专项债项目绩效评分为89分。

本次评价采用绩效评分与等级评定相结合的评分方法90(含)-100分为优、80(含)-90 分为良、60(含)-80分为中、60分以下为差。

绩效等级为“良”（详见江苏省政府专项债券项目资金绩效年度自评价情况表）。